6月17日股指期货持仓量分析:三大期指总持仓量已连续数周出现下滑-第2页

从历史数据判断，在期指总持仓量连续下滑的过程中，市场整体仍以震荡为主，但在资金重新进场之后，多空方向的选择显得尤为重要。以去年12月为例，去年12月1日至18日，沪深300期指总持仓量从42185手下降至33862手，其间当月合约价格震荡走高。在12月18日降至阶段低点后，沪深300期指总持仓量在接下来的5周内连续回升，并在今年1月27日升至最高45757手，当月合约价格几乎单边下跌，累计跌幅达到22.38%。

期现价差数据方面，截至本周四收盘，IF1607、IH1607和IC1607分别较现货指数贴水65.87点、41.21点和141.75点。其中IF1607与IC1607贴水幅度较前一日有所扩大，显示出市场谨慎情绪有所升温。IH1607贴水幅度较前一日小幅缩水1.62点，显示出在下跌行情中，资金做空以蓝筹板块为主的上证50期指的意愿并不强烈。

主力持仓数据方面，由于周五面临交割，主力席位提前移仓的动作十分明显。从下月合约角度看，在IF1607与IC1607中，多头主力席位的增仓幅度均大于空头。IF1607多头排名前20的席位共计增持多单4312手，空头主力席位共计增持空单3749手。IC1607多头主力席位增持多单3690手，空头主力席位增持空单3346手。