黄金

行情回顾：

现货黄金周三开盘于1619.20美元/盎司，最高触及1628.40美元/盎司，最低下探至1608.46美元/盎司，收报1613.50美元/盎司，上个交易日收报1619.40美元/盎司，下跌5.90美元/盎司，跌幅0.36%。

现货金日线图收于一根带较长上影线的小阴线。亚洲时段，现货金稳步走高；欧洲时段早盘，现货金小幅回落；欧洲时段午盘和纽约时段，现货金冲高遇阻后大幅下挫，盘中刷新纪录高点1628.40美元/盎司水平。

纽约商交所Comex分部，交投最活跃的八月黄金期货结算价跌1.70美元，至每盎司1615.10美元，跌幅0.1%。该合约盘中一度触及1628.80美元的纪录高位。9月份期银价格下跌13美分，报收于每盎司40.57美元，跌幅为0.3%。

基本面利空因素：

1. 美元指数大幅上扬，尽数收回其在上一交易日的失地。

2. 芝加哥联储周三指出，经季节性因素调整后，美国6月芝加哥联储中西部制造业指数为84.0；5月数据修正后为83.6。

3. 法国劳工部周三发表声明称，法国6月份失业人数较5月增长1.3%，达2,720,400人，为去年12月以来的最高水平。

4. 英国工业联合会周三公布的数据显示，英国7月CBI工业产出预期差值为+6，前值为+13，创自去年11月份以来的最低水平。

5. 美国众议院27日表示，总统奥巴马应该启用一项鲜为人知的宪法修正案权力，以避免国会在8月2日之前未能就调高债限达成协议情况下出现政府债务违约。

基本面利好因素：

1. 国际评级机构标准普尔周三将希腊长期主权信贷评级由之前的CCC进一步下调至CC，评级展望为负面，而进入B评级便为垃圾级别。

2. 穆迪周二下调塞浦路斯评级两个级距至Baa1，称担忧该国财政形势将因为国内最大电力站爆炸事件的冲击而恶化。

3. 美国商务部周三公布的数据显示，经季节性因素调整后，美国6月份耐用品订单下降2.1%，至1,919.8亿美元，预期上升0.3%。

4. 全球最大的黄金上市交易基金表示，其截至7月27日止的黄金持仓量增加3.03吨，至1244.80吨的水平不变。

综合分析：

标普再度将希腊主权信贷评级进一步下调至CC，评级展望为负面，而进入B评级便为垃圾级别，本身消息对市场并不会造成多单影响，但在美债上限谈判陷入僵局，临近8月2日只有短短5天的时间，市场情绪极度紧张的情况下，任何不利消息都会加速投资者对市场的不安心理，市场不得不选择美元作为对冲美债上限明朗化的风险，欧元兑换美元大幅下挫，回吐前日全部涨幅，于1.44关口下方运行，美元指数大幅上扬，尽收上一交易日失地，重返74关口上方运行，部分投资者抛售黄金，离场观望，黄金大幅下滑，至1608支撑处运行。

美国方面：

美国众议院27日表示，总统奥巴马应该启用一项鲜为人知的宪法修正案权力，以避免国会在8月2日之前未能就调高债限达成协议情况下出现政府债务违约。美国宪法第14修正案规定，所有在美国本土出生或入籍公民均享有美国公民身份。

同时还包括一项有关联邦政府债务的条款，规定“经法律许可的美国公共债务（包括因退休金支付和用于镇压暴动和反叛活动奖金引发的政府债务）之有效性不容置疑”。

该法案将赋予奥巴马权限要开国会议员，自行上调债务上限，消息的传出缓和了市场对美债违约的预期，美元指数底部获得支撑反弹运行，加之多数主要货币对美元指数已经严重超卖，技术上有反弹的需要，美国耐用品数据差于预期，但数据的影响并未让金价继续冲高，部分投资者获利回吐，美元的反弹令黄金历史最高处快速回落。

现货黄金此次创新高多头略微疲态，除去基本面因素令市场不安，技术面的疲软让金价难于维持新高处运行，昨日黄金价格日线图收成一根带长上引线的小阴线，上下波动19.94美元/盎司，强阻力于1630处。

日线图回踩5日均线1608处获得支撑，MACD红柱缩短，上涨动能减弱，4小时图跌穿均线支撑，布林带中轨处运行，KDJ散发向下，技术指标需要修复，金价短期面临回调，但下跌意愿不强，黄金ETF小幅加仓3.03吨，增持净增长。预计今日于1602—1628区间运行。
下方支撑位：1602—1608—1616
上方阻力位：1630—1635—1640

现货白银在突破41.20后遇阻冲高回落，于40.23支撑上方运行，日线图低点在温和震荡中不断抬高，上升意愿强烈，但整体走势仍偏弱，后市看41.20强阻力处的突破，4小时图看银价位于布林带中轨运行，RSI下降，MACD绿柱增长，上涨动能不足，15分图来看40附近构筑的平台支撑非常强，预计今日将于40—40.90处运行。

下方支撑位：39.80—40.00—40.23，上方阻力位：40.80—41.20—41.50。

综合建议：

短期下跌意愿不强，上升通道保持良好，保持逢低做多为主，建议黄金中线单于1603（黄金TD333.00）做多，目标1650（黄金TD338），止损1570（黄金TD324），白银于40强支撑附近介入短线做多，40.20（白银TD8570）附近做多，止损39.80（白银TD8495），目标41.50（白银TD8800）。