期指的市场深度临近枯竭 一旦遭遇机构的套保大单

金投网（www.cngold.org）6月2日讯，股指期货最新消息：周二(5月31日)早盘沪深两市大幅反弹，但沪深300指数期货主力合约IF1606，在10点42分左右一度触及跌停，但随后该合约即快速回升，早盘收涨2.96%。这可能是该合约遭遇“乌龙指”所致。

沪深300指数合约在10:42左右瞬间跌幅达到10%，随后在不到一分钟的时间里又迅速收复失地。市场在前一分钟正常成交了48手，随后IF1606合约换手量超过1,500张，创出日成交量最高纪录，盘中看，IF1606合约瞬间的闪崩，带动了IC与IH合约成交量的同时放大，市场价格波动持续了几分钟才恢复到早间开始的水平。

海通证券认为，这场突发事件集中暴露了期指限仓后流动性十分脆弱的现象。由于期指单边的10手限仓，期指的市场深度临近枯竭，一旦遭遇机构的套保大单，流动性可能瞬间停滞，导致合约价格急剧变化，进而对股市产生不利的市场预期与影响，为此，恢复期指常态化已迫在眉睫。